Nach Ermittlungen war Pan Kaicheng, Taiwaner, der früher in Korea Telekommunikationsbetrug betrieben hatte, die Kernperson von PTFX. Danach beschäftigte sich Pan zusammen mit der Gruppe von etwa 20 Kollegen aus dem Inland und Singapur erneut mit Telekommunikationsbetrug. Das Pyramidenverkaufsteam hat die gefälscht IBM Capital Corporation um Opfer zu betrügen, die von der vietnamesischen Polizei niedergeschlagen wurden. Fälle, die sich über Henan, Jiangsu, Hebei, Shandong, Zhejiang, Hubei und Peking erstrecken, wurden angesprochen.